سرمایه گذاری در املاک و مستغلات: جریان نقدی در مقابل سود سرمایه

تخصص از اعضای شوراهای Forbes ، تحت مجوز فعالیت می کند. نظرات بیان شده نظرات نویسنده است.

|عضویت (مبتنی بر هزینه) 27 مه ، 2021 ، 08:00 AM EDT |

• در فیسبوک به اشتراک بگذار
• در توییتر به اشتراک بگذارید
• به اشتراک گذاری به LinkedIn

بنیانگذار و مدیرعامل Will To Capital (W2C) ، شرکت مدیریت سرمایه گذاری در املاک و مستغلات مستقر در بارسلونا ، اسپانیا

وقتی در مورد سرمایه گذاری در املاک و مستغلات فکر می کنید ، احتمالاً دو نوع سرمایه گذاری به ذهن شما می رسد: جریان نقدی یا سود سرمایه. اما دقیقاً این دو نوع سرمایه گذاری چیست و چرا آنها اینقدر متفاوت هستند؟بیا یک نگاهی بیندازیم.

سرمایه گذاری جریان نقدی: هنگامی که شما بر اساس جریان نقدی سرمایه گذاری می کنید ، سرمایه گذاری شما بر اساس بازده سرمایه گذاری (ROI) خواهد بود. به عبارت دیگر ، شما اساساً با توجه به اینکه سرمایه گذاری شما هر سال به شما بازپرداخت می کند ، سرمایه گذاری خواهید کرد. به عنوان مثال ، اگر 100000 دلار در یک ملک سرمایه گذاری کنید و 8000 دلار به شما بازپرداخت می کند ، 8 ٪ ROI خواهید داشت. سرمایه گذاری های خوب جریان نقدی آسان نیست و معمولاً سرمایه گذاری های بلند مدت هستند ، به این معنی که فروش ملک یک هدف کوتاه یا میان مدت نیست. در اکثر موارد ، املاک هرگز با استفاده از این نوع سرمایه گذاری فروخته نمی شوند ، زیرا تنها هدف این است که با افزایش ارزش ملک ، املاک و افزایش جریان پول را افزایش داده و جریان پول را افزایش دهید.

سرمایه گذاری سود سرمایه: هدف این سرمایه گذاری خرید کم و فروش زیاد است. به عبارت دیگر ، شما خواص را خریداری می کنید و سپس آنها را تلنگر می زنید و از آنها سود می برید. در اینجا ، ما اساساً می توانیم دو نوع فلیپر پیدا کنیم:

• سرمایه گذاران که فقط خریداری و تلنگر می زنند: سرمایه گذاری آنها براساس حدس و گمان است.

• سرمایه گذارانی که خرید ، تعمیر و تلنگر را خریداری می کنند: در این حالت ، سرمایه گذار ارزش (هزینه سرمایه یا CAPEX) را به این ملک اضافه می کند ، که می تواند زیاد باشد (ساخت خانه های جدید) یا کم (بازسازی های کوچک). این سرمایه گذاری ترکیبی بین حدس و گمان و سرمایه گذاری ارزش افزوده است.

بیشتر برای شما

داستان درونی فرهنگ سمی پاپا جان

10 ثروتمندترین میلیاردرهای چینی 2023

25 ثروتمند در جهان 2023

در سرمایه گذاری سود سرمایه ، ROI نیز مورد توجه قرار می گیرد. هنگامی که شما برای تلنگر سرمایه گذاری می کنید ، معمولاً ROI بالاتر از سرمایه گذاری های جریان نقدی است ، اما همچنین خطرناک تر است ، زیرا چندین بار موفقیت شما بر اساس نوسانات بازار است.

خب، کدوم بهتره؟به نظر من گزینه بدتر یا بهتری وجود ندارد. آنچه از سرمایه گذاری های خود انتظار دارید نوع سرمایه گذاری را که متناسب با شما است ، تعیین می کند. در اینجا چند نکته و ورودی برای فکر کردن در مورد:

1. سطح ریسک: سود سرمایه خطرناک تر است ، زیرا شما بیشتر در معرض نوسانات بازار قرار دارید. از طرف دیگر ، اگر معامله موفقیت آمیز باشد ، در سرمایه گذاری سود سرمایه پول بیشتری کسب خواهید کرد.

2. چقدر سریع می خواهید بازیابی پول را شروع کنید: سرمایه گذاری جریان نقدی اغلب در همان روز که ملک را خریداری می کنید ، به شما بازپرداخت می کند ، در حالی که سود سرمایه بعداً به شما بازپرداخت می کند. در بعضی موارد ، سرمایه گذاری سود سرمایه می تواند جریان نقدی را ایجاد کند ، اما اگر هدف این است که آن را در یک بازه زمانی کوتاه بفروشد ، در مورد سرمایه گذاری سود سرمایه فکر کنید ، نه سرمایه گذاری جریان نقدی.

3. این سرمایه گذاری چقدر فنی است: معمولاً ، سرمایه گذاری های جریان نقدی برای یافتن آن دشوارتر است و مدیریت بسیار پیچیده تر است. اگر نمی دانید چگونه یک ملک را مدیریت کنید ، می تواند جریان نقدی را که تولید می کند خراب کند. از طرف دیگر ، هنگامی که فقط برای چرخاندن ملک خریداری می کنید ، باید قیمت خرید و فروش را در نظر بگیرید و می توانید از برخی مفاهیم مدیریت فنی مانند CAPEX ، استهلاک ، مالیات و غیره جلوگیری کنید که برای مدیریت خوب ضروری است.

4- "سهولت" سود سرمایه: همه ما شخصی را می شناسیم که یک ملک را ارزان خریداری کرده و آن را بسیار گرانتر فروخته است ، اما آیا شما همچنین از افرادی که با خرید ملک اشتباه پول از دست می دهند نیز آگاه هستید؟اگر این کار را به صورت غیرحرفه ای انجام دهید ، سود سرمایه می تواند بسیار پرسود باشد اما فاجعه بار نیز باشد.

5- پالایش مجدد: در حالی که سرمایه گذاری های جریان نقدی به راحتی قابل استفاده هستند ، زیرا جریان پول به پول اهرمی پرداخت می کند ، یک سرمایه گذاری معمولی سرمایه که باعث ایجاد جریان نقدی نمی شود ، به ندرت توسط یک وام دهنده مجدداً بازپرداخت می شود.

به خاطر داشته باشید که توصیه های خوب ، از جمله مشاوره حقوقی و مالی و دریافت رویکردهای مختلف سرمایه گذاری و گزینه های استراتژیک متناسب با وضعیت خاص شما ، یک عنصر مهم در تقویت اعتماد به نفس مصرف کننده و سرمایه گذار است.

اطلاعات ارائه شده در اینجا مشاوره سرمایه گذاری یا مالی نیست. برای مشاوره در مورد وضعیت خاص خود باید با یک متخصص مجوز مشورت کنید.

شورای تجارت Forbes مهمترین سازمان رشد و شبکه سازی برای صاحبان مشاغل و رهبران است. آیا واجد شرایط هستم؟